水月巖洞壁上摩巖刻詩(shī)很多，其中有“洞門遙與水門映，半月還成滿月浮”，形象地描繪水月巖及其景色。水月巖中有一個(gè)暗洞，名叫“藏過(guò)朝”。據(jù)當(dāng)?shù)厝罕娬f(shuō)，明惠帝(明太祖朱元璋太孫朱元文)曾避難在這里，躲過(guò)了幾朝皇帝，到了明英宗正統(tǒng)五年(1440年)，他率尚存的十二名隨從，離開(kāi)水月巖，到思恩府境(府治在武鳴)，自動(dòng)公開(kāi)身份說(shuō)：“我是建文皇帝”。巡方御使飛章奏間，有旨送歸燕京，時(shí)建文帝已六十四歲，后來(lái)當(dāng)?shù)厝罕娋桶汛硕捶Q為“藏過(guò)朝”。

　　洞中鐘乳石千姿百態(tài)，洞道呈“上”字形，洞長(zhǎng)1公里，分明洞與暗洞兩段，洞口石壁上有明代石刻“水月巖”3字。路洞江水自南至東北角流過(guò)明洞，水面寬達(dá)十多米，山頂有一個(gè)通漏的小洞，日光透射著加回旋的清波，如溶溶月色，雅潔嘗心。洞景寬曠瑰麗，可容千人，在洞里逞目抒懷，頓覺(jué)月夜之銀河星際，真是海闊天空，故有“水月巖虛射斗�！狈Q頌。還有一個(gè)40平方米寬的天然舞臺(tái)，鐘乳石筍作帳幕，妙然天成，別有奇趣。